中国のスタートアップ企業Unitreeは、これまで提供されていたどのロボットよりも低価格で、高度なロボットを開発し、世界中の人々の心を掴んでいます。敏捷性とLLMを統合したロボット犬はわずか1,600ドル、ヒューマノイドロボットは5,900ドルで提供されています。これらのコストは今後も低下し続け、ロボット犬はより強力で、より有能になっていきます。

ハーモニック減速機は、ロボット工学のハードウェアスタックのほんの一例に過ぎません。完全に機能するロボットを作るには、他にも多種多様な小型部品が必要です。関節のスムーズな回転を可能にする精密ベアリング、サブシステム間の電力と信号を伝送するカスタムプリント基板、高振動環境下でも信頼性の高い通信を維持する特殊コネクタ、ミリメートル単位の精度で位置フィードバックを提供する小型エンコーダ、繊細な操作を可能にする指先に埋め込まれた力感応抵抗器、角度の何分の一かの精度で方向変化を追跡する慣性測定ユニット、高度な電流制御アルゴリズムを備えたサーボモーター、高密度に詰め込まれた電子機器間の電磁干渉を防ぐシールド、高性能プロセッサからの熱を放散する熱伝導材料、そして実世界での動作における機械的ストレスに耐えられるよう設計された無数のファスナー、ガスケット、保護ハウジングなどです。

1970年代、日本はトヨタのリーン生産方式、ジャストインタイム在庫、そしてカイゼン（無駄をなくすための継続的な改善）の精神で世界に衝撃を与えた。当初は軽視されていたが、1980年代までには日本の自動車メーカーはアメリカやヨーロッパの大手企業を追い越し、世界の自動車産業を再編した。

中国共産党が「中国製造2025」戦略を発表してから10年、中国企業は人口一人当たりのロボット密度で世界の他の国々を一気に追い抜いた。2021年には米国を、 2024年には自動化で知られる日本とドイツを抜き、まもなく最後のライバルであるシンガポールと韓国も追い抜くだろう。中国は瞬く間に世界のロボット大国となった。スマートフォンや自動車メーカーのXiaomi（シャオミ）のような完全自律型の「ダークファクトリー」は、完全な暗闇の中で、人間が立ち入ることなく稼働している。

「悲観主義者は賢く聞こえる。楽観主義者は金儲けをする」

Amazonは現在、GPUが25%不足しています。需要が供給を大幅に上回っています。AIインフラを求める顧客全員にサービスを提供するのに十分なチップを文字通り入手できないのです。AzureとGoogle Cloudも同様の状況で、データセンターを大幅に拡張しているにもかかわらず、依然として追いついていません。

財務の観点から興味深いのは、AmazonがこのGPU投資によってAWSの利益率を損なわせる余裕がないということです。この利益率こそが、文字通り同社の現在の評価額を支えている唯一の理由なのです。

つまり、莫大な設備投資の問題を抱えているということです。高価なハードウェアを大量に購入する必要があるにもかかわらず、利益率を下げてはいけません。

どこか他のところで削減すべきです。そして、削減できる最大の項目は給与です。

Amazonが3万人を解雇したのは、AIが既に彼らの仕事を担っていたからではありません。GPUを購入し、AIクラウド競争に追いつくために、今すぐに資金が必要だったからです。

AWSの成長はここ数年減速している。前年比18%まで落ち込んでいるが、これはまだ好調に聞こえるものの、ウォール街はこの傾向を嫌悪している。特に、AzureとGoogle CloudがAIインフラをほぼ全面的に活用し、急速にその差を縮めているからだ。

今日、企業がAI製品を開発しようとするとき、AzureやGoogle Cloudを念頭に置いています。AWSは、企業の将来にとって最も重要な競争において、大きく引き離された3位に落ち込んでいます。

今週、Amazon は 30,000 人の従業員を削減しました。

まず知っておくべきこと：Amazon は商品を販売することで実際に利益を上げているわけではない。

おかしいように聞こえるかもしれませんが、「Amazon」と聞くと、何でも揃うお店、玄関先に届く段ボール箱、小売帝国を思い浮かべるでしょう。しかし、小売業の利益率はひどいものです。Amazonは明日、今の2倍の商品を売ったとしても、利益率に変化はないでしょう。

実際の収益はAWSから生まれます。クラウドコンピューティング事業こそが全てです。ウォール街は四半期ごとに、AWSの成長率という一つの数字だけに注目しています。その数字こそが全てなのです。